UYUMSUZLUKTAN FAYDALANMA

Forex piyasası için uyumsuzluk kullanılan indikatör ile grafiğin oluşturduğu şeklin birbirne zıt olması durumudur.  Uyumsuzluğu görebleceğimiz bir çok indikatör mevcuttur bunlardan bazıları, MACD,Momentum,RSI ve CCI’dır. Biz örneğimizde Momentumun uyumsuzluğunu ele alacağız.

EURUSD haftalık grafiğe baktığımızda mumlar ile kullanmış olduğumuz indikatörün oluşturduğu şekiller birbirnden farklıdır. Bu da paritede bize bir uyumsuzluk olduğunu gösterir.  Parite yeni tepeler yaparken momentumda aynı tepelerı goremıyoruz. Momentumun bize anlattığı fiyatların fazla yükseldiği ve artık geri dönüşlerin gelmeye başlayabileceğidir.

Bu şekilde bir görüntü ile karşılaştığımızda yapmamız gereken eğer hareket burdaki gibi yukarı yönlüyse ve biz bir düşüş bekliyorsak. Yükseliş hareketinin altına bir trend çizgisi çekeriz.  Bizim için uyumsuzluğun işlem fırsatı doğuracağı yer bu çizginin kırılması ile oluşur. Görmüş olduğumuz bir uyumsuzluk bize hemen satış fırsatı sunmaz, UYUMSUZLUK KENDİNİ DEVAM ETTİREBİLİR.  Söylediğimiz gibi uyumsuzluğa göre işlem açabilmek için kırılma noktasını beklememiz gerekmektedir.

Bakmış olduğumuz grafiğe göre işleme giriş noktamız bizim X ile gösterdiğimiz noktanın alt tarafıdır. Sadece uyumsuzluğa göre işlem açmak tehlikeli olabileceği için bunu farklı bir kaç materyal ile de destekleyin.

NOT: Burda yazıklarımız bizim piyasada gördüklerimizdir. İşlem tavsiyesi içermez, bu analize bağlı olarak elde edilecek kardan ya da zarardan herhangi bir hak ve sorumluluk kabul edilmez.

EURUSD ÇiftTepe mi yapıyor?

Eurusd’nin günlük görünümüne baktığımız zaman, bizim piyasa içinde sıkça rastladığımız ve sevdiğimiz bir formasyon olan ikili tepe formasyonunu yapabileceği gözümüze çarpmaktadır. Bu formasyonu birkaç farklı materyal ile desteklemek gerekirse;

İkili tepenin üst noktasını oluşturam 1,3130 seviyelerinin yakınında bulunan haftalık düşüşe attığımız fibo 38.2 seviyesi, mum analizinde bize trend dönüş sinyalini veren formasyon olan doji yıldızının oluşması grafiğe baktığımızda bizi aşağı yönlü beklentiye sokan gelişmeler. Ancak pariteyi temel olarak incelediğimizde, FED’in varlık alım kararı ardından yukarı hareket için çok fazla sebep kalmaması, FOMC’nin avrupa’daki sorunları örtmesi ve kararların ardından tekrardan Avrupa konuşacak olmamız ve Avrupa’nın içinde bulunduğu sıkıntılı durum bizim aşağı beklentimizi temelde de desteklemektedir.

Kritik seviye olarak baktığımızda daha önceki tepelerin üstüne geçmesi zor olarak görünmektedir. Bununla birlikte doji yıldızı ile bugünün tamamlanması bize satış için fırsat verecektir. Ancak yukarı harekette SL olmaktan kurtulmak adına SL seviyemiz önceki tepelerin üzerine olmalı ve hedef olarak da ikili tepenin başlangıcı sayılabilecek 1,2700-1,2730 seviyeleri hedeflenebilir.


Her zamanki gibi burda yazılanlar tamamen kişisel görüş olup hiç bir şekilde işlem tavsiyesi içermemektedir. Burda yazılanlara bağlı olarak oluşacak kar ya da zarardan hiç bir şekilde sorumluluk ya da pay kabul edilmemektedir. 

EURNZD Takoz mu yapıyor?

Bugüne kadar genellikle daha major pariteler üzerinde yorumlarda bulunduk EURUSD,GBPUSD,AUDUSD gibi... Bugün bu paritelerden biraz daha farklı olarak EURNZD paritesine teknik olarak göz atacağız

Tarihi dip seviyelerinin ardından yükseliş hareketine başlayan paritenin grafiğini incelediğimiz zaman yukarı harekette 1,5465 seviyesini kendine destek aldıktan sonra 1,6060 seviyesine kadar yükseliş gerçekleştirmiş ve burda oluşturduğu tepe seviyesinin ardından aşağı yönlü bir hareket gerçekleştirmiştir. Aşağı hareket 1,5465 desteğinde son bulmuş ve sonrasında tekrardan yukarı yönlü giderek 1,6060'dan daha düşük bir seviyede yeni bir tepe oluşturmuştur. Bugün pariteye baktığımızda bir kaç kez kırmaya çalıştığı 1,5465 seviyesi tekrardan test edilmiştir. Düşen tepeler teorisini de dıkkate alırsak paritenin yukarı hareket gerçekleştirmesi ve hareketi önceki iki tepeden daha düşük bir seviyede tamamlaması, TAKOZ adını verdiğimiz formasyonun oluşumuna işaret etmektedir. Biz bu beklentilerin ışığında paritenin yukarı hareketine devam edeceğini ve bu hareketi 1,5850 civarlarına kadar sürdürebileceği öngörüsündeyiz. Bu bahsetmiş olduğumuz seviyelerin test edilmesi bizim TAKOZ formasyonu beklentimizi arttıracağı için o seviyelerden uzun pozisyonumuzu, kısa pozisyona çevirerek 1,5465 seviyesi tekrardan hedeflenebilir.

NOT: Bu yazmış olduğumuz analizde temel faktörler tamamen gözardı edilmiş ve beklentiler teknik analize göre oluşturulmuştur.gelecek olan temel veriler analizimizin çöp olmasına sebep olabilir. Ve her zaman söylediğimiz gibi burda yer alan analizlerin hiç biri işlem tavsiyesi değildir. Bu analizlere bağlı olarak oluşacak kardan ya da zarardan herhangibir sorumluluk ve pay kabul edilmez. 

Tarımdışı İstihdam ve Bu ayki yorumu

TARIMDIŞI İSTİHDAM

Genellikle ayın ilk cuması ABD’den açıklanan işsizlik verisi açıklandığı ülkenin ekonomik durumu ile ilgili bilgiler vermektedir. Bu veri başta ABD Doları olmak üzere bir çok para birimi ve emtia üzerinde etki yaratmaktadır.

Tarım dışı istihdam verisini önemli kılan özelliği bu verinin adından da anlaşıldığı üzere tarım ve kamu sektörü dışında yani özel sektördeki istihdam değişikliği hakkında bilgi vermesidir. Beklenenden iyi gelen bir veri, istihdam edilen kişi sayısının arttığını, özel sektörde işlerin yolunda olması sebebiyle ekonomide işlerin yolunda gittiğini buna bağlı olarak da üretimin arttığı olarak yorumlanabilir. İyi gelen verinin USD( Amerikan Doları) ‘yi değerlendirmesi beklenmektedir. Ancak bu veri bazı pariteler üzerinde özellikle risk iştahı üzerinde yapmış olduğu etki sebebi ile farklı tepkiler oluşmasına neden olabilmektedir.

Peki bu veriden nasıl yararlanabiliriz?

Bu veri yorumlanma açısından farklı sonuçlara çıkarabileceği için ( Uzun dönemde enflasyon, kısa dönemde risk iştahı vs vs.. ) seçilen parite konusunda dikkat etmek gerekmektedir. EURUSD  ve GBPUSD gibi paritelerde veriye bağlı çok iyi sonuçlar alınırken zaman zaman sapmalar olabilmektedir. USD ile birlikte güvenli liman görevi gören bir diğer para birimi olan JPY (Japon yeni), USD ’nin ikamesi görevini görmektedir. Bu bilgi bize işsizlik gibi önemli bir veride gerçekleşen hareketin muhtemelen verinin oluşturduğu yönde gerçekleşeceğini düşündürtmektedir. Yani USDJPY paritesi için verinin iyi gelmesi yukarı yönlü beklenti oluştururken, kötü gelmesi aşağı beklentiyi güçlendirmektedir.

Verinin sunmuş olduğu bir diğer fırsat ise XAUUSD (Altın/USD) paritesidir. İşsizlik verisi Altın fiyatları üzerinde son derece etkilidir ve genellikle verinin olumlu olması Altın fiyatlarını aşağı çekerken, olumsuz olması fiyatlarda yukarı yönlü bir hareket izlememize sebep olabilir.

Bugünkü verinin yorumlanması :

QE3 öncesinde FED’in parasal genişleme için en büyük sebeplerinden bir tanesi %8 üzerinde olan işsizlik rakamlarıydı. Bugün FED üyelerinin söylemlerine bakıldığında bazıları varlık alımlarının devam etmesi yönünde görüş bildirirken, bazıları da bu varlık alımlarının ilerleyen dönemlerde büyük sorunlara yol açacağını söylemektedir. Bugünkü verinin beklenenden kötü olması durumunda FED’in 12 Aralıktaki FOMC’de valık alımına devam hatta bu alımda arttırım olması kararı çıkabilir. Bu beklenti ile USD’de değer kayıpları meydana gelecek, risk iştahında da pozitif etki yaratacaktır.

Draghi’nin ve İtalya Başbakanı Monti’nin istifa edeceğine dair yayılan spekülasyonların ardından piyasada rik iştahı kaçmış durumda. Bu durum içerisinde gelecek olan veriyi sadece sonuca göre değerlendirmemek gerekmektedir. Eğer gün içerisinde piyasalarda satış baskısı hakim olur ve de veri iyi gelirse o zaman varlık alımının sonlanması seçeneği piyasanın canını daha da sıkabilir ve satışların hızlanmasına sebep olabilir. Ancak verinin kötü olması durumunda piyasada risk iştahı yokken bu risk iştahının oluşmasını sağlar mı? Orası biraz muallakta bu olumsuz veri piyasada daha da olumsuz bir hava yaratabilir. O yüzden daha önce de sölediğimiz gibi veri anında hemen işlem açmaktansa önce piyasa tepkisini analiz etmekte fayda bulunmaktadır.  

PMI'lar öncesinde....

Cumartesi sabah saatlerinde Çin’den gelen İmalat Pmı beklentiyi karşılarken, geçtiğimiz aydan daha iyi bir veri sundu bize. Bu verinin ardından Çin’den açıklanacak olan HSBC İmalat satın alma Müdürleri endeksi (PMI) yeni ay ve haftanın ilk işlem gününde ilk önemli veri olarak gözükmektedir. Çin’den gelecek olan veri AUD ve NZD üzerinde direkt etki yaratmaktadır. Bunun nedeni ise bu iki ülkenin Çin ile yapmış olduğu yüksek ticaret oranı. Normal şartlar altında bu verinin iyi olması durumunda AUD’da değerlenme beklenecekken faiz indirimi olabileceğine dair beklenti AUD’da negatif etki yaratmaktadır. Bu sebeple bizim için işlem fırsatı sunacak olan asıl durum bu verinin beklentinin altında gelmesi ve AUD üstündeki satış baskısını arttırarak AUDUSD'de aşağı yönlü hareketi desteklemesidir.

Çin’den açıklanacak olan bu veri AUD ve NZD üzerindeki etkisi dışında Avrupa açılışı öncesinde oluşacak risk iştahı açısından da önemlidir. Avrupa’dan açıklanacak olan PMI verilerinin bu veri ile aynı yönde olması durumunda bizim için olumsuz veriler satış , olumlu veriler ise alış fırsatı doğuracaktır. 

EURUSD Çift Dip

ESM’ydi QE3’dü derken 1,3170 lere kadar sert şekilde yükselen EURUSD unuttuğu Yunanistan ve İspanya’yı tekrardan hatırlaması ile birlikte tekrardan güney yönlü hareketine devam etmiştir. 1,28 lere kadar salınan parite bu seviyeleri kendine destek alarak İspanya’nın resmi yardım için başvuracağı, Yunanistan’ın troyka ile anlaşacağı gibi haberlerle tekrardan yukarı yönlü hareket etse de 1,3000- 1,3030 aralığının üstünde tutunmaya başaramayarak aşağı yönlü hareketine devam etmiştir. Geçtiğimiz haftaya ABD’deki şirket bilançolarının kötü açıklanacağı beklentisi ile satışlar yaşayarak başlayan paritede haftanın son iki gününde açıklanan karların beklentiden yüksek olması, Çin ‘in munzam indireceği spekülasyonu, İspanya’nın yardım talebinde bulunacağı iddiaları paritenin yeniden 1,28 lerden yukarı yönlü gitmesini sağladı.

Temel olarak kısa bir değerlendirme yaptıktan sonra bugün paritenin grafiğini incelediğimizde piyasada çok sık görmüş olduğumuz çift dip (ikili dip) formasyonu gözümüze çarpmaktadır. Bu formasyonlardan ilki 4 saatlik grafikte oluşmuş ve oluşumunu tamamlamıştır. İkili dip formasyonunu kısaca anlatmak gerekirse formasyonun en önemli özelliği dip yapmış olduğu seviyelerin birbirine yakın olması ve de başladığı noktaya kadar(genellikle) kendini tamamlamasıdır. 

Bizim için önemli olan durum ise günlük grafikte pariteyi inceleme fırsatı bulduğumuzda yükseliş hareketine çizmiş olduğumuz trend çizgisini destek alan paritenin daha önce kendine seviye olarak kabul ettiği 1,2830 seviyesinden yükselme eğiliminde olması.

Temel olarak baktığımızda cumartesi sabahı Çin'den açıklanan ticaret dengesi verisinin beklenenden iyi gelmesi hafta açılışında piyasada olumlu karşılanabilir. Bunun etkisi perşembe günkü AB toplantına dair iyimserlik, yunanistan'ın Troyka ile anlaşacağı beklentisi bu hafta pariteyi yukarı seviyelere taşıyabilir. 

Formasyonlar her ne kadar genellikle kendilerini tamamlasalar bile temel olarak formasyonu destekleyebilmemiz bizim işlem fırsatı yaratabilmemiz açısından önemlidir. Grafiğe baktığımızda daha önceki analizlerde belirttiğimiz 1,3000-30 seviyesi formasyonun kendini tamamlaması adına önemli gözükmektedir. Fiyatın bu seviyelerin üstünde tutunabilmesi bizim formasyonun başlangıç noktası olan 1,3170 leri düşünmemize sebep olabilir. 

Beklentimiz fiyatların yukarı yönlü giderek 1,3030 seviyesini test edeceği yönünde olsa bile beklemediğimiz ekonomik gelişmeler bizim analizimizin "çöp" olmasına sebep olabilir. Her analizimizin sonunda belirttiğimiz gibi burda yazılanlar bizim kişisel görüşümüz olup hiç bir şekilde işlem tavsiyesi niteliğinde değildir. Meydana gelen kazanç ve kayıplardan sorumluluk ve pay kabul edilmez.

EURUSD - İspanya

Geçtiğimiz haftalarda Draghi dedik,Alman anayasa mahkemesinin ESM kararı dedik, QE3 dedik bunlardan o kadar çok bahsettik ki bazı gerçeklerin üstü örtülür gibi oldu… Bunlardan bir tanesi Yunanistan diğeri ise “biz Yunanistan değiliz” İspanya… 2 büyük merkez bankasının yapmış olduğu genişleme politikasi ile birlikte EURUSD olumlu havayı sonuna kadar yaşayarak 1,3170’lere kadar yükseldi… Her şey iyi hoş derken bundan sonra alıcıyız derken, adını unuttuğumuz ülkeler kendini tekrardan hatırlatmaya başladılar. Yunanistanla ilgili troyka görüşmeleri oldu,karar yakın dediler yok olmadı karar ertelendi dediler piyasa bunları İspanya gelişmeleri kadar olmasa bile dikkate aldı.

Avrupa için asıl büyük sıkıntı İspanya cephesinden geliyor. İspanya’nın hala resmi olarak yardım talebinde bulunmaması ve Rajoy’un içişlerine karışılmasını istemediğini belrterek yardım talebine gerek duymadıklarını söylemesi yatırımcıların kafasını karıştırırken risk iştahında değişmeler olmasını sağladı. Bu etkiler ile birlikte EURUSD paritesinde geri salınımlar yaşanırken fiyatlar 1,30 un altına sarktı ve İspanya’nın önüzdeki hafta kemer sıkma politikalarını açıklayacağı spekülasyonu ile birlikte1,30 un üstüne çıksa da tekrardan bu seviyenin üstünde kalmayı başaramadı. Bu süreçte en çok almış olduğumuz soru “İspanya’nın yardıma başvurması olumsuz bir şey değil mi? Piyasa bunu neden olumlu yorumluyor?” sorusuydu. Bu soruyu açıklamaya çalışırsak şunu söyleyebiliriz. İspanya sorunlu bir ülkedir ve hastalığı herkes tarafından bilinmektedir. İspanya’nın yardım için başvurması bir nev’i tedavi talebidir ve bu da İspanya’nın iyileşmesi için olumlu bir adımdır ve bu sebepten dolayıdır ki piyasa bunu olumlu algılar.

Bu haftaya baktığımızda ise İspanya’dan gelecek olan haberler piyasa oyuncularının asıl dikkate alacağı olaydır. ECB (AMB) ‘nin tahvil satın alması ile borçlanma maliyetleri düşen İspanya bu durumdan faydalanmaya devam eder ve de herhangi bir yardım talebinde bulunmaya direnirse piyasa bu durumdan hoşnut olmayabilir. Bu sebeple gözümüz bu hafta İspanya’nın üzerinde olcak.

PEKİ BİZ EURUSD İÇİN NE DÜŞÜNÜYORUZ?

EURUSD teknik anlamda incelendiğinde 1,30 un altında kaldığı müddetçe aşağı yönlü hareket etme olasılığı yukarı çıkması ihtimalinden daha yüksek görünmektedir. İspanya’nın yarattığı tedirginliğin etkisi devam ederken olumlu gelişme olmaz ise beklenti aşağı yönlüdür. Seviye olarak baktığımızda ise aşağı yönlü beklentimizin gerçekleşmesi durumunda günlük grafikte son yükselişe attığımız fibo 23.6 seviyesine denk gelen 1,2895-1,2900 aralığı ilk hedef seviyesi olabilir.

Her zamanki gibi tekrardan hatırlatmak gerekirse burda yazan her şey tamamen kendi görüşümüzdür. Hiç bir şekilde işlem tavsiyesi değildir. Burda yazılanlara bağlı olarak elde edilen kardan ya da zarardan herhangi bir yükümlülük kesinlikle kabul edilmez.

İşsizlik Verisi,USDCAD ve USDJPY

İlgilenenler bilirler. Finansal piyasalarda 2  analiz çeşidi vardır(mum analizini saymazsak) bunlardan bir tanesi Teknik analizdir. Genel ekonomi bilgisi olmayan yatırımcılar için yorumu daha kolaydır. Çizgisel ve matematiksel analiz yöntemleri ile alış satış yapmaya karar verirler. Eğer uygulama ve yorumlamaları doğru ise genellikle güzel sonuçlar bırakır teknik analiz. Diğer analizimiz olan temel analiz ise tekniğe göre biraz daha fazla yorum istemektedir.

Bugüne kadar piyasa ile ilgilenenlerde görmüş olduğumuz en büyük hata  “verinin olumlu gelmesi durumunda para değer kazanır,olumsuz gelirse değer kaybeder.” Şeklindeki düşüncedir. Keşke piyasa bu kadar basit olsa. O zaman veri geldiğinde iyiyse alırız kötüyse satarız keyfimize bakar gideriz. Para birimleri temelinde ülkelerinin ekonomik ve siyasi koşullarına göre değer kazanıp yitirirken bu gelişmelerin dışında para birimlerini etkileyen farklı sebepler de olabilir. Bu yazımızda bu konunun bir örneği olan USDCAD para birimini temel şekilde yorumlayacağız. ABD’den açıklanan işsizlik verisi sonucunda en çok hatalı işlemin yapıldığı paritelerden biri olan USDCAD için bu yorumun yarınki veri öncesinde olumlu bir fikir yaratması en büyük temennimizdir.

Şimdi paritenin iki kanadını tek tek incelediğimizde üst tarafta ABD Dolarını görüyoruz. Dünyanın en büyük ekonomisinden gelen veriler elbetteki ABD Dolarının değeri üzerinde direkt etki yaratacaktır. Bunun dışında güvenli liman görevi gören ABd Doları piyasaların tedirgin ve de krizlerin hakim olduğu dönemlerde aşırı değerlenerek bu görevini icra etmektedir.

Alt kanada baktığımızda ise Kanada Doları kendi ülkesindeki ekonomik ve siyasi gelişmelerden etkilenirken Kanada dolarını etkileyen en büyük faktör petrol fiyatlarıdır. Petrol ile Kanada Doları arasındaki bu pozitif korelasyonun sebebi ise Kanada’da bulunan ancak çıkarım maliyeti yüksek olan petrol rezervleridir.

Bu ayrı iki bilgiyi aklımızın bir kenarında tutup, yarın açıklanacak olan işsizlik verisinin parite üzerindeki etkilerini yorumlayalım. ABD’den açıklanacak olan işsizlik rakamlarında beklentinin üzerinde bir iyileşme olması durumunda bu veri ekonomide işlerin beklentiden iyi olduğunu, bu iyiliğe bağlı olarak üretim kanadında canlanmanın olduğunu gösterir. İmalat sektöründeki bu iyileşme temel girdi olan Petrol’e olan talebi arttıracağından dolayı petrol fiyatlarında yukarı yönlü hareket olması muhtemeldir. Temel mantık olarak ABD’den gelen verinin Amerikan Doları(USD)’nı değerlendirmesi beklenirken bu beklentinin genellikle hayalkırıklığı yarattığı paritenin geçmiş testleri ile de desteklenmektedir. Petrol fiyatlarındaki bu artış olasılığı Kanada Doları’nın değerinde pozitif etki yaratarak tersi bir hareket oluşmasını sağlamaktadır. O yüzden özellikle işsizlik rakamlarının açıklandığı dönemde USDCAD paritesinde işlem yaparken dikkat etmekte fayda bulunmaktadır.

İşsizlik verisine değinmişken yarın için birkaç bir şey yazmadan olmaz. Piyasanın gözü kulağı 12-13 Eylül tarihlerinde yapılacak olan FED toplantısının sonucunda iken, uzun süredir bekle gör yapan ve hafif hafif parasal genişleme sinyalleri veren FED yarınki veriyi yakından takip ediyor olacaktır. Yarın açıklanacak olan verinin iyi olması Amerikan Doları’nın değer kazanacağı manasına gelmeyebilir. Çünkü FED Başkanı Bernanke daha önce yapmış olduğu bir konuşmada %8 in üzerindeki işsizlik rakamının parasal genişleme için sebep oluşturabileceğini belirmiş olması,yorum yaparken dikkatlerden kaçmamalıdır. Özellikle EURUSD ve ALTIN paritelerinde sert hareketler meydana gelebilir. Bu yüzden veri saatinde işlem yaparken dikkat etmek gerekmektedir.

İşsizlik verisinin sonucunun en iyi göründüğü parite ise USDJPY paritesidir. Bunun nedeni ise birbirnin ikamesi durumundaki, güvenli liman olarak görülen iki para biriminin birbirine karşı mücadelesidir. Hacim olarak çok yüksek olmasa bile USDJPY paritesi biraz daha garanti işlem yapılabilecek parite olarak karşımıza çıkmaktadır. Amerikan Doları ile Japon Yen’inin birbirnin ikamesi olduğunu bilmek paritedeki sert hareketlerin nedenini anlamakta yardımcı olabilir.

Her yazının sonunda olduğu gibi bir hatırlatmayı yapmadan geçmeyelim. Bu sayfada yazılan tüm yazılar tamamen kişisel görüş olup, hiçbir şekilde işlem tavsiyesi değildir.

Başarılı işlemler….

ISM öncesi GBPUSD....

Finansal piyasalarda kritik FED toplantısı yaklaşırken gözümüz yine pariteler üzerinde olacak. Daha önceki yazılarımızda belirttiğimiz takoz formasyonunu beklediğimiz yönde kırarak hareket eden GBPUSD paritesi 1,5900 seviyesini kendine direnç olarak almış durumda. Yapmış olduğu sert hareketlerle iyi karlar bırakan GBPUSD paritesinde 1,5900 seviyesinin aşılması bizim için yeni işlem fırsatları doğurabilir.

Teknik olarak seviye kırılımı ile yukarı yönlü hareket olmasını beklediğimiz GBPUSD paritesini temel olarak incelediğimizde ise sabah saatlerinde Avustralya'dan gelecek olan verilerin risk iştahında oynama yaratacağını düşünsek bile bizim için asıl gösterge yarın Amerika'dan açıklanacak olan ISM verisidir. Peki bu veri bizim için neden bu kadar önemli?

Parasal genişlemenin yüksek sesle telaffuz edilmeye başlandığı şu dönemde Amerika'dan açıklanacak olan ISM İmalat endeksi verisinin olumsuz olması durumunda, büyüme verisi direkt olarak etkilenebilecekken, işsizlik rakamları da bu durumdan dolaylı olarak olumsuz etkilenebilir. Yarın kötü gelecek olan veri piyasada parasal genişleme için "bir sebep" daha olarak algılanacak ve risk iştahında artış yaratarak Amerikan Doları (USD) talebinde değişimlere yol açacaktır.bu durumda da GBPUSD için 1,5900 seviyesinin geçilmesi olasıdır.
Bu yazmış olduğumuz senaryo ISM verisinin kötü gelmesi durumunda gerçekleşebilir. Sonucun iyi gelmesi durumunda ise farklı paritelerde işlem fırsatı arayarak bu senaryodan vazgeçmemiz gerekmektedir.

Eklemiş olduğumuz fotografa baktığımızda 1,5900 seviyesinin önemi gözükmektedir. Strelinli pariteler diğer paritelere göre biraz daha agresif bir yapıda olmaları sebebi ile kesin seviye vermek her zaman için zor olmuştur. 1,5900 seviyesinin aşılması durumunda artık yeni hedefimiz 1,5970(+5,-5) ler olabilir.

Unutmadan eklemek gerekir ki burda yazılanların tamamı kendi görüşümüz olur ve hiç bir şekilde işlem tavsiyesi özelliği taşımamaktadır. İlgilenenlere duyurulur.

İşlemlerinizde başarılar....

EURUSD Orta vadeli trendin direncine yaklaşıyor....

Uzun dönemdir takip ettiğimiz EURUSD kısa vadedeki yükseliş hareketine devam ederken,fiyatlar geçtiğimiz yılın 30 ağustosunda başlayan düşüş hareketinin direncine yaklaşmaktadır. Her ne kadar kısa vadeli trendler bize işlem fırsatı sunuyor olsalar bile orta vadeli trend karar vermemizde bize daha yol gösterici olarak görünmektedir. 1,2575 seviyesinin üzerine çıkmakta başarılı olamayan parite yeni gün ile birlikte bunu deneyebilecek olsa bile orta vadeli trendin direncinin denk geldiği 1,2603-1,2610 aralığı paritenin yukarı yönlü hareketinin son bulabileceği nokta olabilir. Ekonomik takvime bakıldığında paritenin orta vadeli trendinin kırılmasına sebep olabilecek veri bulunmazken ABD'den açıklanacak olan GDP (büyüme) verisinin olumsuz olması piyasadaki parasal genişleme beklentisinde artış meydana getireceği için takip edilmesinde fayda bulunmaktadır. Her ne kadar beklentimiz orta vadeli direnç seviyesinin çalışması yönünde olsa da 1,2575 seviyesinin geçilmesi durumunda 1,2660 direnç seviyesi paritenin ulaşmak isteyeceği seviye olabilir.

 

İlerleyen dönemde yazacağımız EURJPY paritesindeki Elliot dalgalarının B dalgası beklentisi bizim EURUSD paritesindeki düşüş beklentimizi desteklemektedir. Üstte yazmış olduğumuz analiz tamamen kendi görüşümüz olmakla birlikte kesinlikle yatırım tavsiyesi içermemektedir.

İşlemlerinizde başarılar....

EURJPY

Geçtiğimiz haftalarda son 11 yılın tarihi diplerini gördükten sonra toparlanma çabası içerisinde olan EURJPY çifti bu hafta işlem fırsatı için takip ettiğimiz paritelerden bir tanesi olarak dikkat çekmektedir. Güvenli liman vazifesini yerine getiren Japon Yeni'nin aşırı değerlenmesi her ne kadar BOJ'u rahatsız etse ve de bu konuda söylemler dile getirilse de piyasa oyuncularının Japon Yeni'ne olan ilgisi kriz ve belirsizlik anlarında artmaktadır.

94,10 desteğini test ettikten sonra yukarı yönlü hareketine başlayan paritede piyasalarda oluşan risk iştahı ile birlikte yukarı yönlü hareketler oluşmuştur. Son düşüş hareketine atmış olduğumuz Fibo Ret. 'in 50.0 seviyesine kadar yükselen parite, Japonya'dan iyi gelen veriler ve de S&P 'nin yunanistan ile ilgili yapmış olduğu "Planlanan kredinin 3. diliminin verilemeyebileceği" haberleri ile birlikte 8 ağustos sabahına satıcılı başlamıştır. Gün içerisinde FED Başkanlarından Fisher'ın yapmış olduğu " Artık daha fazla parasal genişlemeye gerek olmadığı" yönündeki açıklamalarla birlikte satış baskısını arttırmıştır.

Bütün bu gelişmelere rağmen piyasa duruma çok tepki vermemiş ve düşüşler sınırlı kalmıştır. PAriteyi incelediğimizde yaşanan salınım ile birlikte günlük grafikte Fibo 50.0 le Fibo 38.2 arasında fiyatın hareket ettiği görülmektedir. Fibo 50.0 seviyesine denk gelen 97.60 seviyesi önemli direnç olarak görülmektedir. Paritenin yukarı yönlü bir hareketinde bu seviyenin aşılması ile birlikte fiyatların Fibo 61.8'e denk gelen 98.50 direncine kadar yükselmesi beklenebilir. İşlem fırsatı olarak kuzey yönlü senaryo düşünülebilir. Ancak aksi bir durumun oluşması ve beklenmedik gelişmeler ile birlikte fiyatların güney yönlü devam etmesi durumunda. 95.74 seviyesinin yakınında bulunan Fibo 23.6 seviyesinin test edilmesi durumunda tekrardan işlem stratejisi belirlenebilir.

Geçtiğimiz cma günü açıklanan COT (The Commitment of Traders) raporlarına göre Euro pozisyonlarındki artış bizim kuzey yönlü senaryo beklentimizi arttırmaktadır.

Burdaki yazılanların sadece kişisel görüş olduğunu ve işlem tavsiyesi olmadığını hatırlatır, işlemlerinizde başarılar dilerim.

Paritelerde "Pazartesi Sendromu"

Geçtiğimiz bir kaç haftada dikkatimi çeken bazı tekrarlar gerçekleşti. Bunlardan bir tanesi haftanın sonuna doğru paritelerde gerçekleşen olumlu rüzgarken sonraki pazartesi paritelerde oluşan satış baskısı farkına vardığım diğer bir husus.

Olumlu rüzgarın ardından oluşan bu düşüş paritelerin toparlaması olarak adlandırılabilir. Böyle durumlarda her düşüş alış fırsatı olarak karşımıza çıkar. Bir çok paritede benzer hareket gerkleşirken asıl dikkat ettiğim GBPUSD paritesiydi. Bir süredir günlük grafikte yatay şekilde hareket eden paritede. Satıcılar benzer noktalardan pariteyi satarlarken, alıcılar gün geçtikçe daha yüksek fiyat seviyelerinden almaya razı olmaktadır. Bu yaşananlarla birlikte "takoz" adını verdiğimiz formasyonun tersi oluşmaktadır.

Bu formasyona göre sıkışan fiyatlar bir şekilde çıkış arayacaklardır. Bu çıkış da genellikle daha pahalı alanların ya da daha düşük fiyattan satanların baskısı ile gerçekleşir. GBPUSD için ters takoz 'u değerlendirmemiz gerekirse üst tarafta oluşan direncin kırılımı bizim için iyi bir alış fırsatı olabilir. İlerleyen günlerde bu kırılımı bekliyor olacağız.

İşlemlerinizde başarılar....

06.08 - 10.08 Haftası Ekonomik Veri Görünümü

PAZARTESİ

• Hareketli geçen haftanın ardından yeni haftaya bakıldığında pazartesi günü veri açısından sakin görünmekte. Önemli veri olarak Bernanke'nin konuşması günün en dikkat çekici gelişmesi olarak görülmekte.

SALI

• Salı gününe bakıldığında ise Avustralya'dan gelecek olan faiz oranı beyanatı ile sonrasındaki RBA raporu en iyi risk göstergelerinden biri olan AUD ile korelasyon oranının çok yüksek olduğu NZD üzerinde etkili olacaktır. 
• İşlerin çok yolunda olmadığı İngiltere'den gelecek olan Üretim verileri ile Kanada'dan gelecek olan Ivey PMI verisi salı günü takip edilecek olan diğer veriler olarak karşımıza çıkmaktadır. 

ÇARŞAMBA

• Çarşamba günü ise Japonya'dan gelecek olan Cari hesap verisi ile Öğlen saatlerinde İngiltere'den gelecek olan BOE enflasyon verisi takip edilmesi gereken veriler arasında yer almaktadır.

PERŞEMBE

• Perşembe günü ise veri yoğunluğu açısından kalabalık bir görünüme sahip. Gece saatlerinde Yeni Zelanda'dan gelecek olan işsizlik rakamı ile başlayan yoğunluk sabah saatlerinde Japonya'dan açıklanacak faiz oranı kararı ve de Avustralya'dan açıklanacak olan İşsizlik oranları ile devam edecektir. Bu verilerin haricinde piyasa Çin'den gelecek olan Tüfe rakamlarını takip ediyor olacak Ekonominin soğumaya başladığı söylenilen Çin'den gelecek olan veriler risk iştahı üzerinde direkt etki yaratacakken AUD,NZD gibi para birimlerinin dışında ALTIN,GÜMÜŞ ve BAKIR gibi emtialar üzerinde de etki yaratacaktır. BOJ'un yapacağı basın konferansı da özellikle JPY'li pariteler üzerinde etkili olabilir. Amerika'dan açıklanacak olan Haftalık işsizlik maaşı başvuruları ve istihdam talepleri risk iştahı üzerinde etkili olabilecek veriler olarak gözükmektedir.

CUMA

• Cuma günü ise veri açısından sakin bir gün olarak karşımıza çıkmakta Almanya'dan gelecek olan Tüfe verileri yakından takip edilmesi gereken veri olarak gözükmekte.

Üst tarafta yazılmış olan ekonomik veiler piyasa üzerinde etkili olabilecekken ekonomik takvimde yer almayan tahvil ihaleleri-özellikle İspanya ve İtalya ihaleleri- ile Merkez Bankası Başkanlarından ya da üyelerinden gelebilecek olan açıklamalar paritelerin yönü üzerinde etki yaratabileceği için takip edilmesi gerekmektedir.

30.07 - 03.08 Haftası genel değerlendirme

Finansal piyasalar çok hareketli ve önem seviyesi yüksek bir haftayı geride bıraktı. Merkez bankalarının arka arkaya gelecek olan kararları haftanın en önemli olaylarıydı. Merkez bankalarının dediklerine kısaca bir göz atmak gerekirse;

FED bu ay da daha önceki aylarda olduğu gibi parasal genişlemeye gitmezken, FED Başkanı Bernanke'nin satır aralarında söyledikleri bu ay olmasa bile önümüzdeki aylarda parasal genişlemenin olacağının sinyallerini veriyordu. Bernanke ekonimide durgunluğun kendini göstermeye başladığını söyledi. İşsizlik rakamlarının yüksek olduğunu da belirten Bernanke %8 in üzerindeki işsizlik oranının sıkıntı yarattığından bahsetti. Bernanke'nin konuşmasında söyleyecekleri aslında piyasanın beklediği düşüncelerdi. Bernanke en sert etkiyi altında yarattı. Ancak piyasada haftanın bekleneni FED değil AMB(ECB) 'ydi.

Bir önceki hafta ne gerekiyorsa yapılacağını ve ülkelerin borçlanma maliyetlerini aşağı çekeceğini söyleyen AMB başkanı Mario Draghi 'nin Almanya'dan gelen tepkiler sonucunda bu toplantıda neler söyleyeceği merak konusuydu. Önceki hafta Draghi ile birlikte sert alışlara sahne olan piyasa yine Draghi'nin yarattığı hayal kırıklığı ile sert satışlara maruz kaldı. Piyasa üst üste iki gün Merkez başkanlarının açıklamaları ile hayalkırıklığı yaşadı. Başta EURUSD ve ALTIN olmak üzere paritelerde sert satışlar meydana gelirken USD ve JPY gibi güvenli liman olan para birimleri talebini arttırdı.

Bu kadar olumsuzluktan sonra cuma günü ayın en önemli verilerinden biri olarak kabul edilen ABD İşsizlik rakamları merakla bekleniyordu. Beklenti 100K iken 163 K gelen veriler Amerikan ekonomisinde bir şeylerin iyi gittiği düşüncesini yansıtırken, 3 aylık ortalamalar ve de %8,3 'e yükselen işsizlik rakamları aslında durumun iyiye gitmediğini ve Bernanke'nin söylediği ekonomide durgunluğu temsil ediyordu. Veri'nin ardından piyasada parasal genişleme yakın zamanda gerçekleşecek düşüncesi, bu düşünce ile yükselen paritelere AMB'nin İspanya tahvili alarak deste vermesi ile cuma günü bol yeşilli bir gün haline geldi.


Bu önemli gelişmelerin etkisi ile birlikte ALTIN haftayı 1600 'ün üzernde kapatırken EURUSD ise haftaya 1,2386 dan hoşçakal dedi.